"بتريليونات الدولارات".. ملياردير مصري يحذر من "أكبر احتيال في التاريخ"

وقال ساويرس، الذي استثمر أجزاء من ثروته في صناديق تابعة لشركات استحواذ متعددة، إنه وآخرين ممن يدعمون صناديق الاستثمار الخاص شعروا بالإحباط من نقص التوزيعات في السنوات الأخيرة.
وقد كافحت الشركات للتخارج من الاستثمارات في ظل تباطؤ ما بعد الجائحة في إبرام الصفقات والطروحات العامة الأولية.
وقال ساويرس لصحيفة "فاينانشال تايمز": إن "أفضل أيام الاستثمار الخاص ولّت ولا يمكنهم التخارج.. التخارجات صعبة للغاية".
وركز ساويرس بشكل خاص على استخدام "صناديق الاستمرارية" لإعادة تدوير رأس المال - وهو تكتيك تقوم به مجموعات الاستثمار الخاص، بدلا من بيع أحد الأصول لمالك آخر أو إدراجه في البورصة، بنقل الأصل إلى صندوق جديد حيث لا تزال تحتفظ بالسيطرة.
وقال ساويرس: "صناديق الاستمرارية هي أكبر عملية احتيال على الإطلاق لأنك تقول 'لا أستطيع بيع الشركة، سأستخدمها مرة أخرى".
وازدادت شعبية أدوات الاستمرارية في السنوات الأخيرة، حيث ارتفعت بنحو 50% لتصل إلى مستوى قياسي بلغ 76 مليار دولار العام الماضي، وفقا لتقرير صادر عن بنك الاستثمار "هوليهان لوكي".
وتأتي هذه التعليقات في الوقت الذي يُشرف فيه ساويرس على تفكيك إمبراطورية الكيماويات والأسمدة التابعة له والمدرجة في البورصة الهولندية "OCI NV".
وافقت المجموعة في سبتمبر على رابع صفقة بيع رئيسية لها، مما رفع إجمالي عائدات بيع أصولها إلى 11.6 مليار دولار أمريكي من صفقات أُبرمت جميعها مع مشترين تجاريين بدلًا من شركات الاستحواذ.
وقد باعت الشركة الآن معظم أصولها، بما في ذلك أعمالها العالمية في الميثانول، وممتلكاتها من الأسمدة، ومشروع الأمونيا منخفض الكربون في تكساس.
واستخدمت "OCI" هذه المبيعات لإعادة السيولة إلى المساهمين، ووزعت الشركة 6.4 مليار دولار أمريكي خلال السنوات الأربع الماضية، بما في ذلك دفعة ستُسدد لاحقًا هذا الأسبوع، مع توقع توزيع إضافي يصل إلى مليار دولار أمريكي بعد إتمام صفقة بيع أعمال الميثانول.
وقال ساويرس إن الشركة "محظوظة للغاية بتوقيت" عمليات البيع نظرا لاضطراب السوق الذي عطّل إبرام الصفقات، والتحول عن الاستثمار في أصول أكثر استدامة، وانخفاض أسعار الغاز.
وانتقد أيضا أولويات مديري الاستثمار الخاص، قائلا إنهم يركزون على جمع رأس المال لأدواتهم الاستثمارية أكثر من تركيزهم على الأداء التشغيلي لشركات محافظهم.
وقال: "إنهم يقضون 90% من وقتهم في جمع الأموال و10% في إدارة الأعمال. يحضرون اجتماعات مجلس الإدارة، ويقيمون عشاء لمجلس الإدارة، وهناك سبب لعدم تنفيذهم للخطة".
بعد عقود من التوسع، تقلصت الأصول المُدارة في قطاع الاستثمار الخاص في العام الماضي لأول مرة منذ أن بدأت شركة الاستشارات باين آند كو في تتبع أصول القطاع عام 2009.
انخفضت أصول القطاع في يونيو 2024 بنسبة 2% فقط عن العام الذي سبقه لتصل إلى 4.7 تريليون دولار، وواجهت مجموعات الاستحواذ المزيد من التحديات حيث أدى تقلب السوق الناجم عن الرسوم الجمركية الأمريكية إلى إبطاء إبرام الصفقات.
وفي خضم التحديات الأوسع التي تواجه قطاع الملكية الخاص، قال ساويرس إن المجموعات الأقدر على النجاح هي تلك التي نمت بشكل كافٍ كمؤسسات مالية.
المصدر: وكالات

جرب ميزات الذكاء الاصطناعي لدينا

اكتشف ما يمكن أن يفعله Daily8 AI من أجلك:

التعلم مع الذكاء الاصطناعيالتحقق من الحقائقتحويل النص إلى كلامملخص الذكاء الاصطناعي

أخبار ذات صلة

روسيا اليوم

منذ 5 ساعات

• روسيا اليوم

شراكة سورية صينية.. مشروع صناعي متكامل على مساحة مليون متر مربع

وجرى إبرام الوثيقة بين الهيئة العامة للمنافذ البرية والبحرية والشركة الصينية Fidi Contracting، وتمنحها حق استثمار كامل المنطقة الحرة في حسياء بمحافظة حمص، بمساحة تقدر بنحو 850 ألف متر مربع. كما شملت مذكرة التفاهم أيضا منح الشركة الصينية حق استثمار 300 ألف متر مربع من المنطقة الحرة في عدرا بمحافظة ريف دمشق، لترسيخ مشاريع تجارية وخدمية تواكب متطلبات السوق المحلي والإقليمي. ووفقا لبيان نشرته الهيئة السورية في صفحتها في "فيسبوك" تبلغ مدة العقد عشرين عاما، على أن تلتزم الشركة المستثمرة بتنفيذ مراحل المشروع وفق جدول زمني محدد، بما يضمن تحقيق الجدوى الاقتصادية وتعزيز دور المناطق الحرة كمحرك للتنمية وجذب الاستثمارات الأجنبية المباشرة. وتعد هذه الخطوة جزءا من سياسة الهيئة في إعادة تنشيط المناطق الحرة السورية واستقطاب رؤوس الأموال الأجنبية، لا سيما من الدول الصديقة، بما يسهم في خلق فرص عمل، ونقل التكنولوجيا، ورفع حجم التبادل التجاري عبر المنافذ البرية والبحرية. ومن المنتظر أن تسهم هذه الاستثمارات في تحسين البنية التحتية للمناطق الحرة وتوسيع أنشطتها الصناعية والتجارية، بما يعزز من مكانة سوريا كمركز إقليمي للنقل والخدمات اللوجستية. المصدر: RT

روسيا اليوم

منذ 6 ساعات

• روسيا اليوم

بعد انسحابه من ألميريا.. تركي آل الشيخ يفتح ملف الاستثمار في ناد إنجليزي

وبحسب تقرير نشرته صحيفة "ديلي ميل" البريطانية، فإن آل الشيخ يجري محادثات مع عدد من الأندية الإنجليزية بهدف عقد شراكة استثمارية جديدة، حيث يعد نادي ميلوول أحد أبرز الخيارات المطروحة على الطاولة. أشارت الصحيفة إلى أن ميلوول، الذي أنهى موسمه في المركز الثامن بدوري الدرجة الأولى الإنجليزي "تشامبيونشيب"، يعد الطرف الأقرب للتعاون مع آل الشيخ، بعد محادثات وصفت بأنها "متقدمة". لكن إدارة النادي اللندني سارعت إلى نفي الأنباء أمس الخميس، مؤكدة في بيان رسمي أن النادي ليس معروضا للبيع، ولا توجد مفاوضات مع أي طرف بشأن استثمارات أو صفقات تملّك. النادي مملوك حاليا لشركة Millwall Holdings Limited، ويرأسه جيمس بيريلسون، الذي تولى المهمة عقب وفاة والده جون بيريلسون في حادث مأساوي عام 2023. اللافت في الأمر أن تركي آل الشيخ، الذي أعلن مؤخرا طي صفحة ألميريا الذي ينشط في دوري الدرجة الثانية الإسباني، قام بإعادة نشر عدد من منشورات نادي ميلوول على حساباته الرسمية في وسائل التواصل الاجتماعي، كما تفاعل مع محتوى متعلق بالنادي، ما زاد من حدة التكهنات حول نيته الاستثمار في الفريق اللندني. وكان الصحفي والمستثمر المعروف سيمون جوردان كشف في وقت سابق أن آل الشيخ أبدى اهتمامه بشراء ناد إنجليزي، واقترح عليه حينها التفكير في نادي شيفيلد وينزداي، الذي أنهى موسمه في ترتيب أقل بأربعة مراكز من ميلوول. المصدر: "وسائل إعلام"اقترب الاتحاد السعودي لكرة القدم من تحديد الدولة المستضيفة لبطولة كأس السوبر السعودي 2025 بين 19 و23 أغسطس المقبل بمشاركة أربعة أندية.

روسيا اليوم

منذ 9 ساعات

• روسيا اليوم

"البيتكوين" تشق طريقها إلى الأعلى.. فماذا ينتظر الذهب الرقمي؟

وعلى مدار الـ24 ساعة الماضية، ارتفعت عملة "البيتكوين،" وفقا لبيانات منصة "بينانس" للعملات المشفرة، بنسبة 2.13% ووصلت إلى 111.98 ألف دولار، وهو أعلى مستوى في تاريخ تداول العملات المشفرة. ويرى خبراء أن زيادة السيولة العالمية والمبيعات النشطة في سوق الأسهم الأمريكية بسبب نمو عائد سندات الخزانة الأمريكية يقفان وراء الصعود القوي لعملة "البيتكوين". منذ بداية العام، شهدت السيولة العالمية ارتفاعا، سواء بفضل إجراءات البنوك المركزية أو بفضل توقعات تخفيف السياسة النقدية. ويشير رئيس قسم تداول العملات في منصة "وايت بيرد" للعملات المشفرة إيليا سيفوبليس إلى أن عملة "البيتكوين" تظهر حساسية عالية لتغيرات مستويات السيولة، وأن منحى تداول العملة المشفرة الحالي ينسجم تماما مع هذا النمط. بينما يقول الرئيس التنفيذي لشركة "جي آي إس ماينينغ" فاسيلي غيري: "نشهد في الوقت الراهن حالة كلاسيكية من تدفق رأس المال من الأصول التقليدية إلى الأصول البديلة على خلفية حالة عدم اليقين المالي في الولايات المتحدة". وأشار الخبير إلى أن "نمو عملة "البيتكوين" ووصولها إلى ذروة تاريخية جديدة عند 111880 دولار كان نتيجة مباشرة لعمليات البيع في الأسهم الأمريكية بسبب الارتفاع الحاد في عائد سندات الخزانة إلى مستويات حرجة عند 5.10% لسندات 30 عاما وإلى 4.60% لسندات 10 سنوات". وكان مزاد أجرته وزارة الخزانة الأمريكي قبل يومين لبيع سندات لأجل 20 عاما أظهر تراجعا في ثقة المستثمرين في الدين الأمريكي حتى مع ارتفاع العائدات، مما زاد من جاذبية "البيتكوين" كذهب رقمي. عرض محدود يرى المحلل الرائد ألكسندر كرايكو أن كبار اللاعبين يواصلون تجميع الأصول المشفرة ساعيين إلى نموها على المدى الطويل لذلك فإن محدودية العرض تزيد من بريق "البيتكوين". إلى أين تتجه عملة "البيتكوين"؟ تعتقد شركة "جي أي أس ماينينغ" أن "الهدف الجديد لعملة "البيتكوين" سيكون قبل نهاية الربيع هو نطاق 113-115 ألف دولار وإذا تم تجاوزه فإن الطريق مفتوح نحو 130 ألف دولار". من جهتها تشير منصة "وايت بيرد" إلى أن مسار عملة "البيتكوين" في الأشهر المقبلة سيعتمد على تأثير التعريفات الجمركية على التضخم والمسار الذي سيختاره مجلس الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي، وسط توقعات بوصول "البيتكوين" إلى نطاق 120-150 ألف دولار بحلول نهاية عام 2025. المصدر: تاس واصلت العملة المشفرة "بيتكوين" تسجيل أرقام قياسية جديدة، حيث تجاوزت مساء الخميس حاجز 111.980 دولارا، محققة بذلك أعلى مستوى لها في تاريخها، وفقا لبيانات منصة "بينانس".